Noticias positivas para el acceso al crédito: el desempeño de los consumidores mejora en todos los productos crediticios por primera vez desde 2022
· Por primera vez en diez trimestres, las originaciones de tarjetas de crédito registraron un crecimiento anual positivo.
· El microcrédito, las tarjetas de crédito y los créditos de libre inversión registraron las mayores reducciones año contra año en la morosidad.
· A pesar de estas mejoras recientes, el Indicador de la Industria de Crédito disminuyó año contra año, lo que indica que persisten desafíos en el mercado crediticio de Colombia.
Bogotá, Colombia, Agosto 26, 2025 – En junio de 2025, el Indicador de la Industria de Crédito (IIC) de TransUnion, que analiza las tendencias en la salud crediticia del consumidor con base en la demanda, la oferta, el comportamiento del consumidor y el desempeño, disminuyó año contra año, según el Informe de Tendencias de la Industria de Crédito (CIIR) de TransUnion del segundo trimestre de 2025.
Si bien esta disminución del IIC resalta los desafíos persistentes en el mercado crediticio de Colombia —como el bajo crecimiento económico y la incertidumbre—, se da en un contexto de mejora en algunas dinámicas macroeconómicas, que incluyen la reducción de la inflación y las tasas de interés, así como la estabilidad del mercado laboral. Además, el desempeño crediticio continuó mejorando y la oferta de crédito comenzó a mostrar algunas tendencias positivas.
Gráfico 1: Indicador de la Industria de Crédito
Primer crecimiento positivo anual en las originaciones de tarjetas de crédito en diez trimestres
Por primera vez en diez trimestres, las originaciones de tarjetas de crédito —el número de nuevas cuentas abiertas— mostraron un crecimiento anual positivo, con incrementos en todos los niveles de riesgo[1]. Los segmentos de mayor riesgo registraron el mayor crecimiento, con aumentos del 39% año contra año tanto en subprime como en near prime. Si bien los cupos promedio de las nuevas tarjetas también aumentaron año contra año, este crecimiento se concentró en los consumidores de riesgo prime y mejores. En contraste, los cupos de las nuevas tarjetas para los consumidores subprime y near prime disminuyeron un 22% y un 8%, respectivamente.
El número total de las originaciones en todos los tipos de productos crediticios también aumentaron año contra año por primera vez en diez trimestres; sin embargo, este incremento se limitó a los segmentos de riesgo bajo, mientras que los segmentos de riesgo medio y alto registraron disminuciones. Los nuevos créditos a los segmentos prime y near prime cayeron un 2% y un 5%, respectivamente, mientras que aquellos a consumidores subprime presentaron una disminución significativa del 32%. De manera similar, los montos promedio de los nuevos créditos aumentaron año contra año para los segmentos prime y mejores, pero disminuyeron un 6% y un 7% en los segmentos subprime y near prime, respectivamente.
“A pesar del crecimiento en los nuevos créditos, seguimos observando desafíos para los consumidores de riesgo medio y alto ya que las tasas de originación cayeron para este segmento en todos los productos crediticios, excepto en tarjetas de crédito y libranza”, afirmó Virginia Olivella, Directora Senior de Investigación y Consultoría de TransUnion Colombia. “Además, con excepción del microcrédito, los montos de los nuevos créditos disminuyeron para este segmento de riesgo medio y alto, lo que evidencia que aún no estamos viendo una recuperación en el acceso al crédito para los consumidores de mayor riesgo”.
La mejora en el desempeño de los consumidores es una noticia positiva para el acceso al crédito
En el segundo trimestre de 2025, las tasas de morosidad de 60 días o más, mostraron una mejora año contra año en todos los productos crediticios. Las reducciones más notables se registraron en microcrédito, tarjetas de crédito y créditos de libre inversión, que disminuyeron en 167, 164 y 110 puntos básicos (pbs), respectivamente. La morosidad en créditos de libranza, de vehículo y de vivienda también mejoró levemente, con reducciones de 19, 17 y 10 pbs, respectivamente, en comparación con el segundo trimestre de 2024. Esta mejora en la morosidad de los consumidores en los principales productos crediticios es una noticia positiva para el acceso al crédito en Colombia, ya que genera incentivos para que las entidades financieras reevalúen sus estrategias de crecimiento y puedan ampliar el acceso al crédito con mayor confianza.
Tabla 1: Tasa de morosidad de 60 días o más en saldos, nivel y variación anual, por producto, T2 2025
La mejora reciente en el desempeño contrasta además con el fuerte deterioro en la morosidad observado en todos los productos crediticios entre el segundo trimestre de 2023 y el segundo trimestre de 2024, y se explica en parte por las estrategias conservadoras de originación adoptadas por las entidades financieras durante el último año. Por otro lado, la reducción en la carga financiera de los consumidores, es decir, la disminución en la proporción del ingreso mensual destinado al pago de las deudas también ha contribuido a las mejoras observadas en el comportamiento de pago de los consumidores.
Las cosechas recientes continuaron mostrando una mejora en su desempeño, con menores niveles de morosidad a los cinco meses después de la originación en comparación con las de un año atrás, en todos los niveles de riesgo. De todas las cuentas originadas por consumidores prime en el cuarto trimestre de 2024, el 3,3% presentó una morosidad de 60 días o más después de cinco meses de originadas, frente al 5,6% de las originadas en el cuarto trimestre de 2023, también luego de cinco meses, dentro del segmento prime.
Tabla 2: Desempeño por cosechas — Tasa de morosidad *ever de 60 días o más a nivel de cuenta, 5 meses después de la originación, consumidores prime
*Ever en cosechas o comportamiento significa que la mora se evalúa en todo el período de estudio y no solamente en el último mes del periodo de estudio.
Los consumidores también se sienten también más optimistas sobre su futuro financiero. Según la Encuesta Consumer Pulse de TransUnion del segundo trimestre de 2025, el 39% de los encuestados afirmó que los ingresos de su hogar habían aumentado en los últimos tres meses, en comparación con el 33% en el segundo trimestre de 2024. Al mismo tiempo, el 79% se mostró optimista sobre las finanzas de su hogar para los próximos 12 meses, frente al 75% del año anterior. La generación Z fue la más optimista entre todas, con un 85% que espera un aumento en sus ingresos durante los próximos 12 meses. Como resultado, los consumidores se sienten más seguros sobre su capacidad de pago: el 72% espera poder cumplir con todas sus obligaciones de crédito actuales en su totalidad, lo que representa un aumento de cinco puntos porcentuales respecto al segundo trimestre de 2024. Esta mejora en las expectativas de pago frente al año anterior se observó en todas las generaciones, excepto en los Baby Boomers.
“Estamos viendo un acceso al crédito limitado en los segmentos de mayor riesgo”, afirmó Olivella. “Sin embargo, la mejora observada en el desempeño, junto con unas dinámicas macroeconómica positivas y un mayor optimismo por parte de los consumidores, ofrece oportunidades para que las entidades financieras consideren retomar el crecimiento en estos segmentos”.
[1] Rangos del puntaje de riesgo CreditVision: subprime (riesgo alto): 0-500, near prime (riesgo medio alto): 501-600, prime (riesgo medio): 601-710, prime plus (riesgo medio bajo):711-775, super prime (riesgo bajo): 776+.
Fuente de gráfica: Base de datos de TransUnion Colombia.
